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Investing information/자산배분전략19

자산배분전략 S7. David Swensen 예일대 자산배분 모델 INTRO 미국 예일대의 기금운용 최고책임자인 데이비드 스웬슨은 2000년부터 2014년까지 연평균 14%라는 수익률로 운용하였으며, 해당기간 전체펀드의 상위 1%에 해당하는 실적을 보였습니다. 데이비스 스웬슨의 실제 예일모델은 벤처캐피탈/레버리지/원자재등을 포함하는 매우 어려운 모델이지만, 해당 모델을 일반투자자들이 쉽게 접하도록 ETF로 만든 예일모델에 대해 알려드리려합니다. 제 자산배분에 관한 글을 처음 접하는 분이라면 아래글을 보고 오시면 더 도움이 될 것이라 생각됩니다. ☞ 자산배분을 통한 투자의 중요사항과 투자 마인드 Main Story David Swenson 예일모델 자산구성과 실적 (2003 ~ 2020) Commoditiy 0% RISK High Fixed Income 30% CAGR .. 2020. 8. 12.
자산배분전략 S6. Select & Inverse Portfolio [주식/채권 자산배분 대체전략] INTRO 전통적자산배분 전략은 주식/채권/금을 기반으로 합니다. 주식과 채권은 서로 상관관계가 음수이므로, 서로를 헷지하며 중장기적으로 자산가치가 상승하기 때문에 전통적자산배분의 핵심이였습니다. 그러나, 2020년 현재 제로금리시대로서, 미국국채 기준금리가 제로수준이며, 미국채30년물도 금리가 1.2%대로 마이너스금리가 되지 않는이상 사실상 더이상 상승폭이 남아있지 않습니다. # 1개월 초단기국채가 0.08%로 단기채가 내려야 장기채가 내릴수 있습니다. 현 시점에서, 자산배분을 시작하는 분들이 TLT / EDV / SPTL같은 장기채를 40~50% 비율로 가져간다면, 중장기적으로 손해를 볼 가능성이 높을 것입니다. 몇몇 투자자들은 전통적자산배분은 망했다고 표현하죠. 그래서 제가 자체적으로 만들어본 자산.. 2020. 8. 8.
포트폴리오 세부배분현황 / 상관관계 / 채권듀레이션 확인방법 INTRO 포트폴리오를 운용하시는 분들이라면 상관관계와 배분현황들은 대부분 아는 것이라 생각합니다. 처음 포트폴리오를 만들어 투자하는 분들에게 도움이 될만한 정보일 것 같아 공유드립니다. Portfolio Visualizer를 통해 포트폴리오의 세부배분현황과 상관관계, 채권듀레이션을 확인방법입니다. # 이외에도 Portfolio Visualizer를 통해 MDD / CARG / 인플레이션율 등 수많은 정보를 확인가능하니 직접 활용해보는 것을 추천드립니다. https://www.portfoliovisualizer.com/ Portfolio Visualizer Monte Carlo Simulation Run Monte Carlo simulations for the specified portfolio base.. 2020. 8. 3.
자산배분전략 S5. 영구포트폴리오 수정안 Desert Portfoilo [Risk : 중] INTRO Gyroscopic Investing의 Desert Portfolio입니다. 해리브라운의 영구포트폴리오의 아쉬운점을 수정한 포트폴리오입니다. 영구포트폴리오는 금과 현금의 비중이 너무 높은 의문점에 대하여, 수정/보완한 포트폴리오입니다. 충분한 대안이 될 수 있을 것 같습니다. ☞ 자산배분전략 S2. Harry Brown's Permanent Portfolio [Risk : 중] 자산배분에 관한 글을 처음 접하는 분이라면 아래글을 보고 오시면 더 도움이 될 것이라 생각됩니다. ☞ 자산배분을 통한 투자의 중요사항과 투자 마인드 Main Story Desert Portfolio 자산구성과 실적 Commoditiy 10% RISK Medium Fixed Income 60% CAGR 8.83% Stoc.. 2020. 6. 27.
자산배분전략 S4. Gloden Butterfly Portfoilo [Risk : 상] INTRO 레이달리오의 올웨더 포트폴리오와 헤리브라운의 영구포트폴리오를 기반으로 만들어낸 Gloden Butterfly입니다. 제 자산배분에 관한 글을 처음 접하는 분이라면 아래글을 보고 오시면 더 도움이 될 것이라 생각됩니다. ☞ 자산배분을 통한 투자의 중요사항과 투자 마인드 Main Story Golden Butterfly Portfolio 자산구성과 실적 Commoditiy 20% RISK High Fixed Income 40% CAGR 9.89% Stock 40% MDD -16.86% 용어설명 더보기 ▶ Commoditiy : 원자재 # 금을 포함한 금속과 농산물 등 모두 포함 ▶ Fixed Income # 각종 채권과 현금을 포함 ▶ Stock # 모든 주식을 포함 ▶ RISK : Lazy Po.. 2020. 5. 25.
자산배분전략 S4. Scott Burns Couch Potato Portfoilo [Risk : 중] INTRO 스콧번즈는 Couch Potato Investing의 창업자이며, Couch Potato는 누워서 포테이토칩을 먹는 사람을 의미합니다. Couch Potato 포트폴리오는 이름에서 알수있듯 매우 단순한 투자방법을 제안하여, 누구나 할수있는 매우 효과적인 투자방법을 제안합니다. 매우 단순하지만, 높은 성과를 보이는 자산배분전략이며, 젊은투자자보다 은퇴를 앞둔 보수적인 투자자에게 더욱 적합하다고 스콧번즈는 말합니다. 제 자산배분에 관한 글을 처음 접하는 분이라면 아래글을 보고 오시면 더 도움이 될 것이라 생각됩니다. ☞ 자산배분을 통한 투자의 중요사항과 투자 마인드 Main Story Couch Potato Portfolio 자산구성과 실적 Commoditiy 0% RISK Medium Fixed.. 2020. 5. 16.